Cine beneficiază de fenomenul „Santa Rally”? Analiza a 14 piețe bursiere majore arată că Hong Kong și Regatul Unit sunt cele mai bune piețe pentru câștiguri mari de Crăciun

Așa-numitul „raliu al lui Moș Crăciun/ Santa Rally” – tendința piețelor de a obține performanțe superioare în decembrie – este bine cunoscută printre investitorii experimentați, însă datele eToro subliniază cât de puternică este această tendință și, prin urmare, cât de important este să ne păstrăm investițiile în sezonul sărbătorilor.

eToro a analizat randamentele lunare ale prețurilor pentru 14 dintre cei mai mari indici bursieri din lume, de la S&P 500 din SUA la DAX 40 din Germania, cu o medie a performanțelor din ultimii 50 de ani. Analiza arată că randamentele din decembrie sunt în medie de 1,63%, depășind confortabil randamentul mediu lunar din ianuarie până în noiembrie cu 1,06%. Datorită Santa Rally, luna decembrie a reprezentat de obicei 23% din câștigurile totale înregistrate de aceste piețe bursiere de-a lungul anului.

Graficul prezintă performanța medie lunară pentru 14 indici bursieri globali majori în analiza eToro

„În timp ce performanța trecută nu este niciodată o garanție a randamentelor viitoare, decembrie a fost din punct de vedere istoric o lună remarcabilă pentru piețele bursiere globale, așa-numitul raliu al lui Moș Crăciun oferind în mod constant câștiguri.

Analiza noastră arată că luna decembrie reprezintă în medie aproape un sfert din randamentele anuale, o statistică care subliniază importanța menținerii investițiilor. Deși motivele din spatele acestei creșteri sezoniere pot varia – de la optimismul legat de noul an la creșterea activității de tranzacționare – este clar că ratarea acestei perioade ar putea fi costisitoare pentru investitorii individuali”, a declarat Comentând datele, analistul eToro Sam North.

Conform datelor, bazându-se exclusiv pe volumul randamentelor, cel mai bun teren de vânătoare pentru investitori în perioada Santa Rally din anii trecuți a fost indicele Hang Seng din Hong Kong, care, din 1965 (când au început raportările), a crescut cu o medie de 3,1% în decembrie. Aceasta reprezintă cu 2,15 puncte procentuale mai mult decât randamentul mediu lunar al acestui indice în restul anului și reprezintă 23% din performanța medie anuală a pieței bursiere.

Un alt titan al sezonului de sărbători este indicele FTSE 100 din Regatul Unit. De la formarea sa în 1984, luna decembrie a depășit performanța celorlalte luni cu 1,93 de puncte procentuale, înregistrând un randament mediu de 2,29% și reprezentând 36% din performanța sa anuală. Indicele principal al Japoniei, Nikkei 225, nu este departe în urmă, luna decembrie înregistrând câștiguri extraordinare de 1,98%, depășind randamentele lunare din ianuarie până în noiembrie cu 1,59 puncte procentuale, reprezentând 32% din performanța anuală.

Dintre toți cei 14 indici analizați de eToro, singurul Grinch de Crăciun care strică petrecerea este indicele spaniol IBEX 35, cu o performanță a lunii decembrie cu 0,14 puncte procentuale sub media randamentelor din ianuarie până în noiembrie În același timp, performanța din decembrie a indicelui ASX 200 din Australia (+1,36%) dovedește că Santa Rally este la fel de important și în climatele însorite ale emisferei sudice.

Indicele BET al Bursei de Valori București a surclasat și unele dintre piețele din studiu. În ultimii 20 de ani, performanța medie a indicelui BET în luna decembrie a fost de 1,33%, plasându-l peste indici precum DAX din Germania, S&P 500 din SUA, FTSE MIB din Italia, CAC 40 din Franța și IBEX 35 din Spania. Moș Crăciun a fost deosebit de generos cu investitorii români în 2007 cu o performanță a pieței de 10,48%, în 2012 (+7,49%) și 2021 (+7,10%). Grinch-ul “a furat” însă Crăciunul în 2018 cu o performanță în decembrie de -14,79%, după Ordonanța 114 a Guvernului. În ultimii 20 de ani, doar în șapte dintre aceștia s-a înregistrat un decembrie negativ – 2005, 2008, 2009, 2015, 2017, 2018 și 2022. Dar decembrie nu este luna cu cel mai bun randament – pentru indicele BET, aceasta este luna iulie (3,25%), urmată de ianuarie (2,83%) și aprilie (1,71%). Decembrie ocupă locul al patrulea, alături de februarie, cu un randament mediu de 1,33%.

„Ceea ce reiese clar din date este că raliul lui Moș Crăciun este mult mai generos în unele părți ale lumii, Hong Kong și Marea Britanie înregistrând performanțe fenomenale în decembrie în ultimele decenii, în timp ce IBEX 35 din Spania pare să fie pe lista neastâmpăraților. România are în mod tradițional o lună decembrie care depășește media tuturor celorlalte 11 luni anterioare. Însă acest an poate fi diferit din cauza alegerilor. Aceste particularități regionale reamintesc faptul că nu există o abordare unică a piețelor globale, iar investitorii avizați ar trebui să fie atenți la dinamica locală pentru a profita la maximum de sezon”, a declarat Bogdan Maioreanu, analist eToro pentru România.

Despre eToro Group

eToro este o platformă de tranzacționare și investiții care le permite utilizatorilor să investească, să își împărtășească cunoștințele și să învețe. eToro a fost fondată în 2007 cu misiunea de a deschide piețele globale pentru ca toți cei interesați să poată tranzacționa și investi într-un mod simplu și transparent. În prezent, eToro este o comunitate globală cu peste 38 de milioane de utilizatori înregistrați în 75 de țări. Credem că există putere în schimbul de cunoștințe și că putem avea mai mult succes investind împreună. Așa că am creat o comunitate de investiții colaborativă, concepută pentru a vă oferi instrumentele de care aveți nevoie pentru a vă dezvolta cunoștințele și veniturile. Pe platforma eToro, utilizatorii pot deține o gamă largă de active tradiționale și inovatoare și pot alege cum să investească: pot tranzacționa direct, pot investi într-un portofoliu sau pot copia alți investitori.

Atenționare privind exonerarea de răspundere

eToro este o platformă de investiții în mai multe active. Valoarea investițiilor dumneavoastră poate crește sau scădea. Capitalul dvs. este în pericol.

eToro este autorizată și reglementată de Autoritatea de Conduită Financiară din Marea Britanie, în Cipru de Comisia pentru valori mobiliare și schimb valutar din Cipru, de Comisia australiană pentru valori mobiliare și investiții din Australia și licențiată de Autoritatea pentru servicii financiare din Seychelles.

Această comunicare este doar în scopuri de informare și educație și nu trebuie luată drept sfat pentru investiții sau recomandare personală, ofertă sau solicitare de a cumpăra sau vinde orice instrumente financiare. Acest material a fost pregătit fără a ține cont de vreun obiectiv de investiții anume al destinatarului sau de situația sa financiară și nu a fost pregătit în conformitate cu cerințele legale și de reglementare pentru promovarea cercetărilor independente. Orice referință la performanțele trecute sau viitoare ale unui instrument financiar, indice sau produs de investiții complex nu sunt și nu trebuie considerate a fi un indicator sigur pentru rezultate viitoare. eToro și Economica.net nu își asumă nicio răspundere că informațiile incluse în acest raport sunt în totalitate corecte și complete.

Numerele de regulament și licență

eToro (Europe) Ltd. este autorizată și reglementată de către Comisia de Schimb de Valori Mobiliare din Cipru (CySEC) cu numărul de licență 109/10. Înregistrată în Cipru sub numărul de companie HE 200585.